خطر التركيز

مخاطر التركيز هي مصطلح مصرفي يصف مستوى المخاطر في محفظة البنك الناجمة عن التركيز على طرف مقابل واحد أو قطاع واحد أو دولة واحدة.

ينشأ الخطر من ملاحظة أن المحافظ الاستثمارية الأكثر تركيزًا تكون أقل تنوعًا ، وبالتالي فإن العوائد على الأصول الأساسية تكون أكثر ارتباطًا.

عادةً ما تتم مراقبة مخاطر التركيز من قبل وظائف إدارة المخاطر واللجان والمجالس داخل البنوك التجارية، ولا يُسمح لها عادةً بالعمل إلا ضمن حدود محددة. كما تخضع هذه المخاطر للمراقبة من قبل الجهات التنظيمية المصرفية، وتستلزم عمومًا متطلبات رأسمالية أعلى في التنظيم المصرفي. ^{[ 1 ]}

يوجد نوعان من مخاطر التركيز، ويعتمد هذان النوعان على مصادر المخاطر. قد تنشأ مخاطر التركيز من التوزيع غير المتكافئ للتعرضات (أو القروض) على المقترضين، وتُسمى هذه المخاطر بمخاطر التركيز الاسمي . أما النوع الآخر فهو مخاطر التركيز القطاعي ، والتي قد تنشأ من التوزيع غير المتكافئ للتعرضات على قطاعات أو مناطق أو صناعات أو منتجات معينة. ^{[ 2 ]}

يمكن حساب مخاطر التركيز لقرض مصرفي واحد أو لمحفظة كاملة باستخدام "نسبة التركيز".

• بالنسبة لقرض واحد، فإن نسبة التركيز هي ببساطة نسبة المحفظة التي يمثلها القرض (على سبيل المثال، قرض بقيمة 100 دولار في محفظة بقيمة 1000 دولار ستكون نسبته 0.1 أو 10%).
• يُستخدم مؤشر هيرفيندال لحساب درجة تركيز المحفظة الاستثمارية بأكملها على اسم واحد أو قطاع اقتصادي أو دولة واحدة. ويجب حساب نسب التركيز بشكل منفصل لكل نوع من أنواع التركيز.

على سبيل المثال، فإن محفظة تحتوي على 10 قروض متساوية الحجم سيكون لها نسبة تركيز تبلغ 0.1 أو 10٪، في حين أن محفظة تحتوي على 10 قروض - 9 متساوية الحجم وواحد يساوي نصف قيمة المحفظة - سيكون لها نسبة تركيز تبلغ 0.27 أو 27٪.

تُعد هذه النسبة مفيدة للمصرفيين أو المستثمرين بشكل عام لتحديد متى قد تكون المحفظة معرضة بشكل مفرط لخطر أن يؤدي الركود أو التراجع في قطاع واحد من الاقتصاد أو في بلد آخر إلى تعثر نسبة كبيرة من القروض القائمة للبنك .

تتبنى معظم المؤسسات المالية سياسات لتحديد مخاطر التركيز والحد منها. ويتضمن ذلك عادةً وضع عتبات معينة لأنواع مختلفة من المخاطر. وبمجرد تحديد هذه العتبات، تتم إدارتها من خلال تقارير دورية ودقيقة لتقييم مناطق التركيز وتحديد العتبات المرتفعة. ^{[ 3 ] [ 4 ]} ويُعدّ تحديد العتبات بدقة عبر مختلف مناطق التركيز عنصرًا أساسيًا في إدارة مخاطر التركيز، وذلك لتقليل المخاطر المُجتمعة عبر هذه المناطق. انظر إدارة المخاطر المالية §  الخدمات المصرفية .

يُستخدم مفهوم مخاطر التركيز في قطاعات مالية وغير مالية أخرى. فعلى سبيل المثال، تُستخدم أنواع عديدة من مخاطر التركيز في إدارة الاستثمار، ^{[ 5 ]} وفي التحليل الاقتصادي للاحتكارات (عبر مؤشر هيرفيندال-هيرشمان )، أو في علم الأوبئة حيث يُستخدم منحنى لورنز الاقتصادي لتحليل تركيز المخاطر في مجتمع ما. ^{[ 6 ]}