عملية احتيال في تداول أسهم شركة غينيس

كانت فضيحة تداول أسهم غينيس فضيحة تجارية كبرى في ثمانينيات القرن الماضي. وتضمنت التلاعب بسوق لندن للأوراق المالية لرفع سعر أسهم غينيس ، بهدف مساعدة الشركة في عرضها للاستحواذ على شركة المشروبات الاسكتلندية ديستيلرز مقابل 4 مليارات جنيه إسترليني . أدين أربعة رجال أعمال بارتكاب جرائم جنائية لمشاركتهم في التلاعب. وكُشفت الفضيحة من خلال شهادة أدلى بها تاجر الأسهم الأمريكي إيفان بوسكي كجزء من صفقة إقرار بالذنب . وُجهت التهم إلى إرنست سوندرز ، وجيرالد رونسون ، وجاك ليونز ، وأنتوني بارنز ، المعروفين باسم " رباعية غينيس" ، ودفعوا غرامات باهظة، وقضوا أحكامًا بالسجن باستثناء ليونز الذي كان يعاني من اعتلال صحته. ^{[ 1 ]} وقد رفعت القضية هيئة مكافحة الاحتيال الخطير .

اشترى المتهمون أسهمًا في شركة غينيس بي إل سي لتمكين غينيس (عن طريق دعم سعر سهمها) من الاستحواذ على شركة ديستيلرز ، وهي شركة أكبر بكثير. كان مجلس إدارة ديستيلرز يفضل غينيس كشريك، وكان يواجه عرض استحواذ عدائي من شركة أرغيل . ضمن مسؤولو غينيس للمتهمين خسائرهم دون حد أقصى في حال انخفاض قيمة أسهمهم في غينيس؛ مما منحهم ميزة غير عادلة في سوق يفترض أن تكون عادلة. استند الادعاء إلى قانون جديد؛ وادعى المتهمون أن دعم سعر السهم بضمانة كان ممارسة سوقية غير مألوفة ولكنها راسخة منذ زمن طويل.

استثمر سوندرز 100 مليون دولار أمريكي مع خبير المراجحة الأمريكي إيفان بوسكي في أسهم شركة غينيس. صرّح بوسكي بأن رسوم إدارة هذا المبلغ كانت مكافأته على دعم سعر سهم غينيس. وُجّهت إلى بوسكي تهمة في نيويورك في قضية أخرى، وذكر هذه الدفعة أثناء استجوابه. نُقلت هذه المعلومات إلى قسم التفتيش على الشركات التابع لوزارة التجارة والصناعة في لندن، ما أدى إلى تحقيق كشف عن ترتيبات سرية أخرى لسوندرز لدعم سعر السهم. كما تبيّن أن ترتيبات سوندرز لم تُكشف لمجلس إدارة غينيس ولم تُعتمد منه. قيل إن سوندرز قد أخطأ في وصف هذا المبلغ في حسابات غينيس، مع أن البعض اعتقد أنه بند خارج الميزانية العمومية . في ذلك الوقت، كان مبلغ 100 مليون دولار يمثل نسبة كبيرة جدًا من أرباح غينيس السنوية.

دفعت شركة غينيس إجمالاً 38 مليون دولار أمريكي إلى 11 شركة في ست دول على الأقل لشراء أسهم غينيس بقيمة 300 مليون دولار أمريكي. واشترى بنك ليو نصف هذه الأسهم . ^{[ 2 ]} وكان سوندرز يشغل سابقاً منصباً تنفيذياً رفيعاً في شركة نستله السويسرية .

عند إتمام عملية الاستحواذ على شركة غينيس ديستيلرز، دفعت شركة غينيس بي إل سي مبلغ 5.2 مليون جنيه إسترليني كرسوم نجاح لأحد مديريها، المحامي الأمريكي توم وارد. إلا أن طريقة الدفع أثارت مزاعم بأن ساوندرز نفسه قد تقاضى سراً جزءاً كبيراً من الرسوم خارج بريطانيا من وارد. وقد نُظر في هذه المسألة في قضية غينيس بي إل سي ضد ساوندرز ، وهي قضية قانونية بريطانية منفصلة عن القضايا الجنائية، وأُمر وارد بإعادة الرسوم إلى شركة غينيس بي إل سي.

إرنست سوندرز

الرئيس التنفيذي السابق لشركة غينيس. سُجن لمدة 5 سنوات (خُففت العقوبة لاحقاً إلى النصف بعد الاستئناف ) بتهمة التزوير المحاسبي والتآمر والسرقة . ^{[ 3 ] [ 4 ]}

جاك ليونز

رجل أعمال. غُرِّم بمبلغ 4 ملايين جنيه إسترليني بتهمة السرقة والتزوير المحاسبي. وجُرِّد لاحقاً من لقب الفروسية .

أنتوني بارنز

تاجر في المدينة. حُكم عليه بالسجن لمدة 30 شهراً، وخُففت العقوبة بعد الاستئناف إلى 21 شهراً، بتهمة التزوير المحاسبي والسرقة.

جيرالد رونسون

رجل أعمال. حُكم عليه بالسجن لمدة عام، وغُرِّم 5 ملايين جنيه إسترليني، بتهمة التزوير المحاسبي والتآمر والسرقة.

انتهت محاكمة "غينيس وان"، التي ترأسها القاضي هنري، في سبتمبر 1990 بإدانة الرجال الأربعة جميعًا، وحُكم على ساوندرز بالسجن خمس سنوات، ورونسون بالسجن سنة واحدة، وبارنز بالسجن سنتين ونصف. وغُرِّم رونسون 5 ملايين جنيه إسترليني، وليونز 4 ملايين جنيه إسترليني. كما أُمر كل من رونسون وبارنز وليونز بدفع 440 ألف جنيه إسترليني كرسوم قضائية.

العامل المشترك في هذه القضية هو أن الجرائم المزعومة ارتكبها رجال أعمال من خارج القطاع المصرفي، لكن تربطهم علاقات مالية واسعة بمدينة لندن . وكان بارنز حلقة الوصل بينهم وبين هذه المعاملات. وتمحورت القضية حول ما إذا كانت الترتيبات والحوافز المقدمة قد تجاوزت الحد في تشويه السوق.

في مايو/أيار 1991، استأنف ساوندرز وشركاؤه في التهمة أحكام إدانتهم. أُيِّدت أحكام الإدانة، إلا أن عقوبته خُفِّضت إلى النصف بعد تقديم أدلة طبية أمام محكمة الاستئناف أشارت إلى معاناته من مرض خطير. وقبلت محكمة الاستئناف تشخيص إصابته بمرض الزهايمر في مراحله المبكرة. الزهايمر مرض دماغي تنكسي متفاقم وغير قابل للشفاء، لكن ساوندرز تعافى تمامًا من حالته الصحية لاحقًا. أوضح الدكتور باتريك غالواي، أخصائي الطب الشرعي الذي كان شاهدًا خبيرًا في الاستئناف، في عام 1996 أن تشخيص هذه الحالة يكون في البداية "صعبًا للغاية"، وقال: "لذلك لم نُشخِّصه؛ بل عبّرنا عن مخاوفنا بشأنه". ^{[ 5 ]}

بعد عمل محامي بارنز ورونسون في الكشف عن مواد تتعلق بتحقيقات مكتب مكافحة الاحتيال الخطير في عمليات دعم أخرى، والتي قالوا إنه كان ينبغي الكشف عنها قبل المحاكمة، تم منح جلسة استئناف ثانية؛ وأيدت محكمة الاستئناف الإدانات.

كان المتهمون في قضية "غينيس فور" هم: باتريك، البارون الثالث لسبنس ، الذي كان آنذاك مديرًا في بنك هنري أنسباخر وشركاه ، ومديرًا سابقًا في مورغان غرينفيل وشركاه ، وقد وُجهت إليه أربع تهم؛ وروجر سيليغ، المدير السابق للتمويل المؤسسي في مورغان غرينفيل وشركاه، الذي وُجهت إليه 12 تهمة؛ وديفيد غرين، وسيط إدراج مبتدئ في مورغان غرينفيل وشركاه، الذي وُجهت إليه 12 تهمة. أما التهم الموجهة ضد ديفيد مايهيو من كازينوف ، مستشار عمليات الاستحواذ، فلم تُعرض على المحاكمة.

انهارت القضية ضد سبنس وسيليغ عام ١٩٩٢، وأُسقطت التهم الموجهة إلى مايهيو بعد طعون قدمها محاموه قبل المحاكمة. أما المتهم الآخر، وارد، فقد عاد إلى بريطانيا للمثول أمام المحكمة، وبُرئ من أي تهمة تتعلق بالتزوير. ورغم تبرئتهم، اضطر المتهمون إلى دفع أتعاب المحامين.

أصدرت وزارة التجارة والصناعة أخيرًا في عام 1998 تقرير تحقيقها الذي بدأ قبل عقد من الزمن. أوضح التقرير أن أكبر مشترٍ لأسهم غينيس لدعم العرض كان شركة جيه روتشيلد هولدينغز، وهي المجموعة الاستثمارية التي كان يرأسها آنذاك اللورد روتشيلد . تجاوزت قيمة المبلغ الذي أنفقته شركته، والبالغ 28.7 مليون جنيه إسترليني، قيمة الدعم الذي قدمته شركات يملكها جيرالد رونسون، والذي سُجن لدوره في الصفقة، والبالغ 25.1 مليون جنيه إسترليني، لكن لم يُوجه أي نقد إلى جيه روتشيلد. والسبب الرئيسي هو أن الداعمين الآخرين تقاضوا أجورًا مقابل مساعدتهم وحصلوا على تعويضات عن الخسائر، بينما لم يتلق جيه روتشيلد أي مقابل. ذكر مفتشو التقرير أن دافع الشركة كان تهيئة بيئة مواتية للحصول على أعمال مستقبلية من مستشاري غينيس في لندن، وهما شركة الوساطة المالية كازينوف وبنك مورغان غرينفيل التجاري . وقد أدت الانتقادات الموجهة إلى مورغان غرينفيل في ذلك الوقت إلى استقالات عديدة، من بينها استقالة الرئيس التنفيذي لمورغان، كريستوفر ريفز .

أصدرت شركة جيه روتشيلد بيانًا أعربت فيه عن ارتياحها لنشر التقرير أخيرًا، وأكدت بوضوح أن الشركة لم تكن طرفًا في المخالفات المذكورة فيه. وجاء في البيان: " تم شراء أسهم غينيس لأسباب تجارية مشروعة. ولم تكن شركة جيه روتشيلد ملزمة بالإفصاح عن عمليات شراء الأسهم. وكانت هذه الترتيبات، وما زالت تُعتبر، طبيعية تمامًا في ذلك الوقت. "

بعد عملية الاستحواذ، ارتفع سعر سهم شركة غينيس بي إل سي واستقر عند حوالي ثلاثة أضعاف قيمته قبل الاستحواذ. ويمكن لساوندرز أن يجادل بأنه قد أدى واجبه تجاه مساهميه. وبينما استفادت عائلة غينيس بشكل كبير من ذلك، انخفضت نسبة أسهمهم في الشركة المُعاد هيكلتها إلى حوالي 6%، وتقاعد آخر مدير لهم في عام 1992. وكانت شركة غينيس بي إل سي قد تفاوضت أيضًا في عام 1988 على حزمة تعويضات لأصحاب أسهم شركة ديستيلرز وقت الاستحواذ، والتي قُبلت.

أُجبر بنك ليو، الذي كان لا يزال يعاني من تداعيات دوره في فضيحة تداول داخلي ضخمة في الولايات المتحدة، في نهاية المطاف على الاندماج مع كريدي سويس في عام 1990.

بعد تخفيف أحكامهم في الاستئناف، حاول المتهمون في قضية "غينيس وان" نقض إدانتهم بالاستناد إلى تقرير وزارة التجارة والصناعة لعام 1997 وقانون حقوق الإنسان البريطاني لعام 1998. وفي عام 2000، قضت المحكمة الأوروبية لحقوق الإنسان بأن محاكمة عام 1990 كانت غير عادلة لوجود تواطؤ غير مشروع بين مفتشي وزارة التجارة والصناعة وسلطات الادعاء. ^{[ 6 ]} وفي عام 2001، رُفض استئناف آخر أمام محكمة الاستئناف الجنائية، والذي سعى إلى تطبيق قانون حقوق الإنسان لعام 1998 بأثر رجعي، وادعى فيه المتهمون أن هيئة المحلفين في المحاكمة قد تم التأثير عليها. ^{[ 7 ]} وفي عام 2002، رُفض استئناف أخير أمام مجلس اللوردات. ^{[ 8 ]}

• نيك كوتشان وهيو بيم – قضية غينيس: تشريح فضيحة (1987) ISBN 0-7470-2610-6
• أدريان ميلن وجيمس لونغ – فضيحة غينيس: أكبر قصة في تاريخ المدينة (1990) ISBN 0-7181-3445-1
• جيمس سوندرز – كابوس: إرنست سوندرز وقضية غينيس (دار آرو للنشر، 1988) ISBN 0-09-974480-5
• جوناثان غينيس – مرثية لشركة عائلية (ماكميلان 1997) ISBN 0-333-66191-5 (رواية من الداخل).
• بيتر بو – "هل غينيس مفيد لك؟ عرض شراء شركة التقطير – القصة الكاملة". (منشورات التدريب المالي 1987) ISBN 1-85185-074-0
• جيرالد رونسون – "القيادة من الأمام" (دار مينستريم للنشر) ISBN 978-1-84596-530-3
• توم بورنيت وآخرون - " موسوعة المؤامرات " (2005) ISBN 1-59609-156-8
• دومينيك هوبسون، كبرياء لوسيفر: السيرة الذاتية غير المصرح بها لبنك تجاري (هاميش هاميلتون 1990) ISBN 0-241-127793

• تعليق هيئة الإذاعة البريطانية (بي بي سي) على التقرير المنشور عام 1997
• "فشل أربعة من أعضاء غينيس في معركتهم من أجل البراءة" ، بي بي سي نيوز ، 21 ديسمبر 2001.
• "حياة وأوقات مجد أربعة شركاء في الجريمة" ، صحيفة ذا سكوتسمان ، 22 ديسمبر 2001.