مورغان ستانلي

تعود جذور مورغان ستانلي إلى شركة جيه بي مورغان وشركاه. بعد أن أقرّ الكونغرس الأمريكي قانون غلاس-ستيغال عام 1933، لم يعد بإمكان أي شركة الجمع بين أعمال الخدمات المصرفية الاستثمارية والتجارية تحت مظلة كيان قابض واحد. ^{[ 14 ] [ 15 ]} اختارت شركة جيه بي مورغان وشركاه أعمال الخدمات المصرفية التجارية على حساب أعمال الخدمات المصرفية الاستثمارية. ونتيجة لذلك، غادر بعض موظفي شركة جيه بي مورغان وشركاه، وعلى رأسهم هنري إس. مورغان (حفيد جيه بي مورغان ) وهارولد ستانلي ، الشركة وانضموا إلى شركاء آخرين من جامعة دريكسل لتأسيس مورغان ستانلي. ^{[ 15 ]} افتتحت الشركة أبوابها رسميًا في 16 سبتمبر 1935، في 2 شارع وول ستريت ، مدينة نيويورك، على مقربة من مقر شركة جيه بي مورغان. ^{[ 16 ]} شاركت الشركة في توزيع سندات  بقيمة 100 مليون دولار أمريكي (ما يعادل 1.74 مليار دولار أمريكي تقريبًا في عام 2024 ) لصالح شركة يو إس ستيل عام 1938 بصفتها الضامن الرئيسي . ^{[ 17 ]} كما حظيت الشركة بشرف قيادة مجموعة التمويل في مشروع السكك الحديدية الأمريكية عام 1939. وخضعت الشركة لإعادة هيكلة عام 1941 لتوسيع نطاق أنشطتها في مجال الأوراق المالية. 

قاد الشركة بيري هول، آخر مؤسس قاد مورغان ستانلي، من عام 1951 حتى عام 1961. ^{[ 18 ]} خلال هذه الفترة، شاركت الشركة في إدارة طرح سندات البنك الدولي المصنفة AAA لعام 1952، ^{[ 19 ]} بالإضافة إلى طرح سندات دين جنرال موتورز بقيمة 300 مليون دولار أمريكي ، ^{[ 20 ]} وطرح أسهم IBM بقيمة 231 مليون دولار أمريكي، ^{[ 21 ]} وطرح سندات دين AT&T بقيمة 250 مليون دولار أمريكي .   

يُنسب إلى مورغان ستانلي الفضل في ابتكار أول نموذج حاسوبي عملي للتحليل المالي عام 1962، مما أدى إلى إطلاق اتجاه جديد في هذا المجال. وقد ساهم ديك فيشر، الرئيس ورئيس مجلس الإدارة المستقبلي، في تطوير هذا النموذج الحاسوبي عندما كان موظفًا شابًا، حيث تعلم لغتي البرمجة فورتران وكوبول في شركة آي بي إم . ^{[ 22 ]} وفي عام 1967، أسست الشركة فرعها الدولي مورغان وشركاه في باريس في محاولة لدخول سوق الأوراق المالية الأوروبية. ^{[ 23 ]} واستحوذت الشركة على شركة بروكس، هارفي وشركاه عام 1967، وعززت وجودها في قطاع العقارات. ^{[ 24 ]} ويُعتقد أن فكرة أعمال المبيعات والتداول تعود إلى بوب بالدوين. ^{[ 25 ]}

في عام 1996، استحوذ مورجان ستانلي على شركة فان كامبن أمريكان كابيتال. ^{[ 26 ]}

في 5 فبراير 1997، اندمجت الشركة مع دين ويتر ديسكوفر وشركاه ، وهي شركة الخدمات المالية المنبثقة عن سيرز روبوك . ^{[ 27 ]} واستمر فيليب جيه. بورسيل ، رئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي لشركة دين ويتر ، في شغل المنصبين نفسيهما في الشركة المندمجة حديثًا "مورغان ستانلي دين ويتر ديسكوفر وشركاه". وأصبح جون جيه. ماك، رئيس مورغان ستانلي، رئيسًا ومديرًا تنفيذيًا للعمليات في الشركة الجديدة. ^{[ 28 ]} وفي عام 1998، تم تغيير اسم الشركة إلى "مورغان ستانلي دين ويتر وشركاه". ^{[ 29 ]} في البداية، تم اختيار الاسم ليكون مزيجًا من اسمي الشركتين السابقتين لتجنب أي توتر بينهما. ^{[ 11 ]} وفي نهاية المطاف، في عام 2001، تم حذف اسم "دين ويتر" وأصبح الاسم "مورغان ستانلي" لأسباب غير معلنة. ^{[ 11 ] [ 12 ]} بدأت الشركة المندمجة بتوسيع عملياتها الخارجية: في عام 1999، أنشأت ماك مشروعًا مشتركًا في الهند مع الشريك المحلي JM Financial . ^{[ 30 ]}

كانت مكاتب مورغان ستانلي موزعة على 35 طابقًا في المباني 1 و2 و5 من مركز التجارة العالمي ، وكانت أكبر مستأجر في مجمع المركز. وقد ورثت الشركة معظم هذه المكاتب من شركة دين ويتر التي كانت تشغلها منذ منتصف ثمانينيات القرن الماضي. فقدت الشركة 13 موظفًا خلال هجمات 11 سبتمبر 2001 ^{[ 31 ]} (توماس ف. سويفت، ويسلي ميرسر، جينيفر دي جيسوس، جوزيف دي بيلاتو، نولبرت سالومون، غودوين فورد، ستيف ر. شتراوس، ليندسي س. هيركنس، ألبرت جوزيف، خورخي فيلاسكيز، تيتوس ديفيدسون، تشارلز لورنسين، ومدير الأمن ريك ريسكورلا ) في البرجين، بينما تم إجلاء 2687 موظفًا بنجاح على يد ريك ريسكورلا. ^{[ 32 ] [ 33 ]} وانتقل الموظفون الناجون إلى مقر مؤقت في المنطقة المجاورة. في عام 2005، نقلت شركة مورغان ستانلي 2300 من موظفيها إلى مانهاتن السفلى ، وكانت هذه أكبر عملية نقل من نوعها في ذلك الوقت. ^{[ 34 ]}

في عام ٢٠٠٣، أطلق مستشفى نيويورك-بريسبيتيريان اسم مستشفى مورغان ستانلي للأطفال تقديرًا لرعاية الشركة للمستشفى، والتي موّلت بناءه بشكل كبير من خلال التبرعات. ^{[ ٣٥ ]} بدأت هذه المبادرة في عهد الرئيس التنفيذي فيليب جيه. بورسيل، واكتملت في عهد جون ماك . وقد شارك موظفو الشركة في دعم المستشفى منذ تسعينيات القرن الماضي، وتبرعوا شخصيًا لبناء المبنى الحالي المُهيأ للأطفال، والذي افتُتح في نوفمبر ٢٠٠٣. ^{[ ٣٦ ] [ ٣٧ ]}

وجدت الشركة نفسها في خضم أزمة إدارية بدأت في مارس 2005 ^{[ 38 ]} ، وأسفرت عن تسريح عدد من موظفيها. ^{[ 39 ]} استقال بورسيل من منصب الرئيس التنفيذي لشركة مورغان ستانلي في يونيو 2005، عندما هددت حملة إعلامية واسعة النطاق شنها شركاء سابقون في مورغان ستانلي ^{[ 40 ] [ 41 ]} بالإضرار بالشركة، وانتقدت رفضه زيادة الرافعة المالية بشكل مفرط، وزيادة المخاطر، ودخول سوق الرهن العقاري عالي المخاطر، وإجراء عمليات استحواذ باهظة الثمن؛ وهي نفس الاستراتيجيات التي أجبرت مورغان ستانلي على شطب أصول ضخمة، مرتبطة بأزمة الرهن العقاري عالي المخاطر ، بحلول عام 2007. ^{[ 42 ]}

في 19 ديسمبر 2006، أعلن بنك مورغان ستانلي عن فصل وحدة ديسكوفر كارد التابعة له . ^{[ 43 ]} وأكمل البنك عملية فصل ديسكوفر فاينانشال في 30 يونيو 2007. ^{[ 44 ] [ 45 ]}

في فبراير 2007، أعلنت مورغان ستانلي إنهاء مشروعها المشترك في الهند: استحوذ البنك على حصة شريكه المحلي في أعمال الوساطة المؤسسية، وباع حصته في الأعمال الأخرى. ^{[ 46 ] [ 47 ]} ثم أنشأ البنك شركة تابعة مملوكة بالكامل؛ وأصبح نارايان راماتشاندران، رئيس إدارة الاستثمار في الهند، الرئيس التنفيذي للشركة التابعة الجديدة. وعُيّنت عائشة دي سيكويرا ، العضو المنتدب في مجموعة عمليات الاندماج والاستحواذ، رئيسةً للخدمات المصرفية الاستثمارية. ^{[ 48 ]}

لمواجهة عمليات الشطب خلال أزمة الرهن العقاري الثانوي، أعلن مورغان ستانلي في 19 ديسمبر 2007 أنه سيحصل على  ضخ رأس مال بقيمة 5 مليارات دولار أمريكي من شركة الاستثمار الصينية مقابل أوراق مالية قابلة للتحويل إلى 9.9٪ من أسهمه في عام 2010. ^{[ 49 ] [ 50 ]}

كانت وحدة التداول القائمة على العمليات التابعة للبنك من بين العديد من الوحدات في وول ستريت التي وقعت ضحية ضغط البيع على المكشوف ، حيث أفادت التقارير أنها خسرت ما يقرب من 300  مليون دولار في يوم واحد. واعتُبر انهيار الفقاعة اللاحق عنصرًا أساسيًا في الأزمة المالية لعام 2008. ^{[ 51 ]}

تعاقدت وزارة الخزانة الأمريكية مع البنك في أغسطس 2008 لتقديم المشورة للحكومة بشأن استراتيجيات الإنقاذ المحتملة لشركتي فاني ماي وفريدي ماك . ^{[ 52 ]} وفي غضون أيام، أصبح بنك مورغان ستانلي نفسه مُعرّضًا لخطر الإفلاس، مع تغيرات سريعة في آفاقه ونموذجه التنظيمي وحصص ملكيته على مدار أربعة أسابيع من منتصف سبتمبر إلى منتصف أكتوبر 2008. ^{[ 53 ]}

أُفيد بأن بنك مورغان ستانلي خسر أكثر من 80% من قيمته السوقية خلال الأزمة المالية عام 2008. [ ^{54 ] في} 17 سبتمبر/أيلول 2008، ذكر برنامج "نيوزنايت" البريطاني لتحليل الأخبار المسائية أن مورغان ستانلي يواجه صعوبات بعد انخفاض سعر سهمه بنسبة 42% خلال يومين. وكتب الرئيس التنفيذي جون جيه ماك في مذكرة للموظفين: "نحن في خضم سوق يسيطر عليه الخوف والشائعات، ويدفع المضاربون على انخفاض سعر سهمنا إلى الحضيض". وبحلول 19 سبتمبر/أيلول 2008، انخفض سعر السهم بنسبة 57% في أربعة أيام، وقيل إن الشركة بحثت إمكانيات الاندماج مع سيتيك ، وواكوفيا ، وإتش إس بي سي ، وستاندرد تشارترد ، وبانكو سانتاندير ، ونومورا . ^{[ 55 ]} في مرحلة ما، عرض هانك بولسون مورغان ستانلي على جيه بي مورغان تشيس مجانًا، لكن جيمي ديمون من جيه بي مورغان رفض العرض. ^{[ 56 ]}

أعلنت مورغان ستانلي وغولدمان ساكس ، آخر بنكين استثماريين رئيسيين في الولايات المتحدة، في 22 سبتمبر/أيلول 2008، أنهما سيتحولان إلى شركتين قابضتين مصرفيتين تقليديتين تخضعان لتنظيم مجلس الاحتياطي الفيدرالي . ^{[ 57 ]} وقد أنهى موافقة مجلس الاحتياطي الفيدرالي على مسعاهما للتحول إلى بنوك هيمنة شركات الأوراق المالية، بعد 75 عامًا من فصل الكونغرس لها عن مؤسسات الإقراض التي تقبل الودائع، واختتمت أسابيع من الفوضى التي أدت إلى إفلاس شركة ليمان براذرز القابضة ، وإلى بيع شركة ميريل لينش وشركاه على عجل إلى بنك أوف أمريكا. ^{[ 58 ]}

استثمر بنك MUFG ، أكبر بنك في اليابان، 9  مليارات دولار أمريكي في عملية شراء مباشرة لحصة ملكية تبلغ 21% في مورغان ستانلي في 29 سبتمبر/أيلول 2008. ^{[ 59 ]} كان من المفترض أن يتم تحويل المبلغ إلكترونيًا من MUFG، إلا أنه نظرًا لضرورة سداده بشكل عاجل في يوم كولومبوس ، وهو اليوم الذي كانت فيه البنوك مغلقة في الولايات المتحدة، أصدر MUFG شيكًا  ورقيًا بقيمة 9 مليارات دولار أمريكي ، وهو أكبر مبلغ يُحرر بشيك ورقي في ذلك الوقت. ^{[ 60 ] [ 61 ]} وقد استلم الشيك الورقي روبرت أ. كيندلر ، الرئيس العالمي لعمليات الاندماج والاستحواذ ونائب رئيس مجلس إدارة مورغان ستانلي، في مكاتب شركة واتشتيل ليبتون . ^{[ 62 ]} تسببت المخاوف بشأن إتمام صفقة ميتسوبيشي خلال تقلبات سوق الأسهم في أكتوبر 2008 في انخفاض حاد في سعر سهم مورغان ستانلي إلى مستويات لم يشهدها منذ عام 1994. وقد تعافى السهم بمجرد إتمام استحواذ ميتسوبيشي يو إف جيه على حصة 21% في مورغان ستانلي في 14 أكتوبر 2008. ^{[ 63 ] [ 64 ] [ 65 ] [ 66 ]}

اقترض بنك مورغان ستانلي 107.3  مليار دولار من الاحتياطي الفيدرالي خلال أزمة 2008، وهو أكبر مبلغ اقترضه أي بنك، وفقًا لبيانات جمعتها وكالة بلومبرج للأنباء ونُشرت في 22 أغسطس 2011. ^{[ 67 ]}

في عام 2009، اشترت مورغان ستانلي شركة سميث بارني من سيتي غروب ، وتعمل شركة الوساطة الجديدة تحت اسم مورغان ستانلي سميث بارني ، وهي أكبر شركة لإدارة الثروات في العالم.

في نوفمبر 2013، أعلنت مورغان ستانلي أنها ستستثمر  مليار دولار (حوالي 1.32 مليار دولار في عام 2024 ) للمساعدة في تحسين الإسكان الميسور التكلفة كجزء من جهد أوسع لتشجيع الاستثمار في الجهود التي تدعم الاستدامة الاقتصادية والاجتماعية والبيئية. ^{[ 68 ]} 

في يوليو 2014، أعلنت ذراع الأسهم الخاصة الآسيوية التابعة لشركة مورغان ستانلي أنها جمعت حوالي 1.7  مليار دولار (حوالي 2.21 مليار دولار في عام 2024 ) لصندوقها الرابع في المنطقة. ^{[ 69 ]} 

في ديسمبر 2015، أفادت التقارير أن مورغان ستانلي ستخفض حوالي 25% من وظائفها في مجال الدخل الثابت قبل نهاية الشهر. ^{[ 70 ]} وفي يناير 2016، ذكرت الشركة أن لديها مكاتب في "أكثر من" 43 دولة. ^{[ 71 ]}

في أكتوبر 2020، أكملت الشركة استحواذها على E*Trade ، وهي صفقة أُعلن عنها في فبراير 2020 بقيمة 13  مليار دولار، وهي أكبر عملية استحواذ يقوم بها بنك أمريكي منذ الأزمة المالية لعام 2008. ^{[ 72 ]}

في مارس 2021، أكملت مورغان ستانلي استحواذها على إيتون فانس ، وهي صفقة أُعلن عنها في أكتوبر 2020. ومع إضافة إيتون فانس، أصبح لدى مورغان ستانلي الآن  أصول عملاء بقيمة 5.4 تريليون دولار عبر قطاعي إدارة الثروات وإدارة الاستثمارات. ^{[ 73 ]}

قامت الشركة بتسريح العمال في ديسمبر 2022، ^{[ 74 ] [ 75 ]} وأعلنت بلومبرج أن الشركة تتوقع المزيد من عمليات التسريح في منتصف عام 2023. ^{[ 76 ]}

في 2 مايو 2023، أفاد مصدر مطلع بأن مورغان ستانلي قد أعلنت عن نيتها تقليص حوالي 3000 وظيفة بحلول نهاية يونيو. ويمثل هذا التقليص المتوقع نحو 5% من إجمالي القوى العاملة في البنك، مع استثناء المستشارين الماليين وموظفي الدعم من هذه التخفيضات. ^{[ 77 ]}

في أكتوبر 2024، أبرمت مورغان ستانلي اتفاقية شراء لإزالة ثاني أكسيد الكربون تبلغ 40 ألف طن مع شركة Climeworks ، وهي شركة ناشئة متخصصة في التقاط ثاني أكسيد الكربون من الهواء مباشرة ، وذلك بسعر لم يُفصح عنه. ^{[ 78 ]}

في يناير 2025، أعلنت مورغان ستانلي قرارها الانسحاب من تحالف الخدمات المصرفية الخالية من الانبعاثات الكربونية. ورغم هذا القرار، تظل مورغان ستانلي ملتزمة التزاماً راسخاً بمساعدة العالم على الانتقال إلى صافي انبعاثات كربونية صفرية. ^{[ 79 ]}

في أكتوبر 2025، وافقت مورغان ستانلي على الاستحواذ على إيكويتي زين ، التي تدير منصة تداول لشراء وبيع حصص في الشركات الخاصة. ^{[ 80 ]}

يُعدّ قسم الأوراق المالية المؤسسية في مورغان ستانلي القطاع التجاري الأكثر ربحية. يُقدّم هذا القسم خدمات مصرفية استثمارية للمؤسسات، مثل جمع رؤوس الأموال ، وخدمات استشارية مالية ، كخدمات استشارات عمليات الاندماج والاستحواذ، وإعادة الهيكلة، وتمويل العقارات والمشاريع، والإقراض المؤسسي. كما يضمّ هذا القسم قسمي الأسهم والدخل الثابت؛ ومن المتوقع أن يحافظ التداول على مكانته كمحرك أساسي للشركة. ^{[ 82 ]} ومن بين البنوك الأمريكية الكبرى، تُحقق مورغان ستانلي أعلى نسبة من الإيرادات من الاكتتاب في أدوات الدخل الثابت، والتي بلغت 6.0% من إجمالي الإيرادات في السنة المالية 2012. ^{[ 83 ]}

تقدم مجموعة إدارة الثروات العالمية خدمات الوساطة المالية والاستشارات الاستثمارية. يوفر هذا القطاع خدمات التخطيط المالي وإدارة الثروات لعملائه، وهم في الغالب من الأفراد ذوي الملاءة المالية العالية.

في 13 يناير 2009، اندمجت مجموعة إدارة الثروات العالمية مع سميث بارني التابعة لسيتي لتشكيل مورغان ستانلي سميث بارني. امتلكت مورغان ستانلي 51% من الكيان، بينما امتلكت سيتي 49%. ^{[ 84 ]} في 31 مايو 2012، مارست مورغان ستانلي خيارها لشراء 14% إضافية من المشروع المشترك من سيتي. ^{[ 85 ]} في يونيو 2013، صرّحت مورغان ستانلي بأنها حصلت على جميع الموافقات التنظيمية اللازمة لشراء حصة سيتي غروب المتبقية البالغة 35% في سميث بارني، وأنها ستشرع في إتمام الصفقة. ^{[ 86 ]}

في فبراير 2019، أعلنت الشركة عن استحواذها على شركة سوليوم كابيتال، وهي شركة لإدارة خطط أسهم الموظفين، مقابل 900 مليون دولار (ما يعادل 1.09 مليار  دولار تقريبًا في عام 2024 ). ^{[ 87 ]} 

في أكتوبر 2020، أكملت الشركة استحواذها على شركة E-Trade ، وهي صفقة أُعلن عنها في فبراير 2020 بقيمة 13  مليار دولار، وهي أكبر عملية استحواذ يقوم بها بنك أمريكي منذ الأزمة المالية لعام 2008. ^{[ 72 ]}

تُقدّم إدارة الاستثمار منتجات وخدمات إدارة الأصول في مجالات الأسهم، والدخل الثابت، والاستثمارات البديلة، والاستثمار العقاري، والأسهم الخاصة ، لعملاء مؤسسيين وأفراد، وذلك عبر قنوات توزيع تابعة لجهات خارجية، ووسطاء، وقناة التوزيع المؤسسية لمورغان ستانلي. وكانت أنشطة إدارة الأصول لمورغان ستانلي تُمارس بشكل رئيسي تحت العلامتين التجاريتين مورغان ستانلي وفان كامبن حتى عام ٢٠٠٩.

في 19 أكتوبر 2009، أعلنت مورغان ستانلي عن بيعها لشركة فان كامبن إلى إنفيسكو مقابل 1.5 مليار دولار (ما يعادل 2.13 مليار  دولار تقريبًا في عام 2024 )، مع احتفاظها بعلامة مورغان ستانلي التجارية. ^{[ 88 ]} وتقدم الشركة منتجات وخدمات إدارة الأصول للمستثمرين المؤسسيين حول العالم، بما في ذلك صناديق التقاعد، والشركات، والصناديق الخاصة، والمنظمات غير الربحية، والمؤسسات، والأوقاف، والوكالات الحكومية، وشركات التأمين، والبنوك. 

في 29 سبتمبر 2013، أعلنت مورغان ستانلي عن شراكة مع لونغشامب لإدارة الأصول، وهي شركة إدارة أصول مقرها فرنسا متخصصة في توزيع صناديق التحوط UCITS، ولا فرانسيز لإدارة الأصول، وهي شركة إدارة أصول متعددة التخصصات تتمتع بسجل حافل يمتد لعشر سنوات في الاستثمارات البديلة. ^{[ 89 ]}

في مارس 2018، استحوذت مورغان ستانلي على ميسا ويست، وهي منصة ائتمان عقاري تجاري رائدة في الولايات المتحدة، مما أضاف إلى استراتيجياتها الاستثمارية الحالية وعروض منتجاتها في مجال الأصول الحقيقية والائتمان الخاص. ^{[ 90 ]}

في مارس 2021، أكملت مورغان ستانلي استحواذها على إيتون فانس ، وهي صفقة أُعلن عنها في أكتوبر 2020. ومع إضافة إيتون فانس، أصبح لدى مورغان ستانلي الآن  أصول عملاء بقيمة 5.4 تريليون دولار عبر قطاعي إدارة الثروات وإدارة الاستثمارات. ^{[ 73 ]}

في عام 2003، وافقت مورغان ستانلي على دفع 125  مليون دولار لتسوية حصتها من  تسوية بقيمة 1.4 مليار دولار في دعوى قضائية رفعها إليوت سبيتزر ، المدعي العام لولاية نيويورك ، والرابطة الوطنية لتجار الأوراق المالية (NASD، المعروفة الآن باسم هيئة تنظيم الصناعة المالية (FINRA))، وهيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC)، وعدد من هيئات تنظيم الأوراق المالية في الولايات، تتعلق بأبحاث مضللة عمداً بدافع الرغبة في الفوز بأعمال مصرفية استثمارية مع الشركات المعنية. ^{[ 99 ]}

في عام 2004، سوّت مورغان ستانلي دعوى تمييز جنسي رفعتها لجنة تكافؤ فرص العمل مقابل 54 مليون دولار  (ما يعادل 85.7 مليون دولار تقريبًا في عام 2024 ). ^{[ 100 ]} وفي عام 2007، وافقت الشركة على دفع 46 مليون دولار (ما يعادل 66.8 مليون دولار تقريبًا في عام 2024 ) لتسوية دعوى جماعية رفعتها ثماني سمسارات. ^{[ 101 ]}   

في يوليو 2004، دفعت الشركة غرامة قدرها 2.2 مليون دولار (حوالي 3.49 مليون  دولار في عام 2024 ) إلى هيئة تنظيم صناعة الأوراق المالية (NASD) بسبب أكثر من 1800 حالة تأخر في الإفصاح عن معلومات واجبة الإبلاغ عنها بشأن وسطائها. ^{[ 102 ]} 

في سبتمبر 2004، دفعت الشركة غرامة قدرها 19  مليون دولار (ما يعادل 30.2 مليون دولار تقريبًا في عام 2024 ) فرضتها بورصة نيويورك لعدم تسليم نشرات الاكتتاب للعملاء في العروض المسجلة، وتقديم معلومات غير دقيقة عن بعض بيانات التداول الآلي، وانتهاكات البيع على المكشوف، وعدم أخذ بصمات الموظفين الجدد، وعدم تقديم نماذج البورصة في الوقت المحدد. ^{[ 103 ]} 

فرضت بورصة نيويورك غرامة قدرها 19 مليون دولار (ما يعادل 29.2 مليون  دولار تقريبًا في عام 2024 ) في 12 يناير 2005، بسبب مزاعم بوجود تقصير في التنظيم والإشراف. وكانت هذه الغرامة آنذاك الأكبر على الإطلاق التي فرضتها بورصة نيويورك. ^{[ 104 ]} 

في 16 مايو/أيار 2005، قضت هيئة محلفين في فلوريدا بأن مورغان ستانلي لم تُقدّم معلومات كافية لرونالد بيرلمان بشأن شركة صن بيم ، ما أدى إلى احتياله وإلحاق أضرار به بقيمة 604  ملايين دولار (ما يعادل 929 مليون دولار تقريبًا في عام 2024 ). إضافةً إلى ذلك، أُضيفت تعويضات عقابية ليصل إجمالي الأضرار إلى 1.45 مليار دولار. أصدر القاضي هذا الحكم كعقوبة على مورغان ستانلي بعد أن أثار محامو الشركة غضب المحكمة برفضهم تقديم المستندات، وتضليلهم المحكمة بادعاءات كاذبة بعدم وجود بعض المستندات. ^{[ 105 ]} أُلغي الحكم في 21 مارس/آذار 2007، ولم تعد مورغان ستانلي مُلزمة بدفع مبلغ التعويض البالغ 1.57 مليار دولار (ما يعادل 2.28 مليار دولار تقريبًا في عام 2024 ). ^{[ 106 ]}    

سوّت مورغان ستانلي دعوى قضائية جماعية في 2 مارس 2006. رُفعت الدعوى في كاليفورنيا من قبل موظفين حاليين وسابقين في مورغان ستانلي بسبب ممارسات عمل غير عادلة طُبقت على الملتحقين ببرنامج تدريب المستشارين الماليين. ادعى موظفو البرنامج أن الشركة كانت تُجبر المتدربين على العمل لساعات إضافية دون أجر إضافي، وتحمل نفقات إدارية متنوعة نتيجةً لمهامهم.  تم التوصل إلى تسوية بقيمة 42.5 مليون دولار، ولم تُقر مورغان ستانلي بأي خطأ. ^{[ 107 ]}

في مايو، وافقت الشركة على دفع  غرامة قدرها 15 مليون دولار. واتهمت هيئة الأوراق المالية والبورصات الشركة بحذف رسائل بريد إلكتروني وعدم التعاون مع محققي الهيئة. ^{[ 108 ]}

أعلنت هيئة تنظيم الصناعة المالية (FINRA) عن تسوية بقيمة 12.5 مليون دولار (ما يعادل 18.2 مليون  دولار تقريبًا في عام 2024 ) مع مورغان ستانلي في 27 سبتمبر/أيلول 2007. وقد أنهت هذه التسوية اتهاماتٍ وُجهت إلى الشركة التابعة السابقة لمورغان ستانلي، وهي مورغان ستانلي دي دبليو (MSDW)، بالتقصير في تقديم رسائل البريد الإلكتروني للمدعين في إجراءات التحكيم، وكذلك للهيئات التنظيمية، في مناسباتٍ عديدة. وكانت الشركة قد ادّعت أن تدمير خوادم البريد الإلكتروني الخاصة بها في هجمات 11 سبتمبر/أيلول 2001، وهي الهجمات الإرهابية على مركز التجارة العالمي في نيويورك، أدى إلى فقدان جميع رسائل البريد الإلكتروني قبل ذلك التاريخ. في الواقع، كانت الشركة تمتلك ملايين الرسائل الإلكترونية السابقة التي تم استرجاعها من نسخ احتياطية مخزنة في موقع آخر لم يُدمر في الهجمات. ^{[ 109 ]} وقد حصل العملاء الذين خسروا قضايا التحكيم الخاصة بهم ضد مورغان ستانلي دي دبليو بسبب عدم قدرتهم على الحصول على هذه الرسائل الإلكترونية لإثبات سوء سلوك مورغان ستانلي، على مبلغ رمزي من المال نتيجةً لهذه التسوية. 

في يوليو 2007، وافقت مورغان ستانلي على دفع 4.4  مليون دولار (ما يعادل 6.39 مليون دولار تقريبًا في عام 2024 ) لتسوية دعوى قضائية جماعية. اتُهمت الشركة بتحصيل رسوم غير صحيحة من العملاء مقابل تخزين المعادن الثمينة. ^{[ 110 ]} 

بموجب تسوية مع المدعي العام لولاية نيويورك، أندرو إم. كومو، وافقت الشركة على إعادة شراء سندات ذات معدل فائدة مزاد  بقيمة تقارب 4.5 مليار دولار . وقد اتُهمت الشركة بتضليل المستهلكين بشأن هذه السندات في مبيعاتها وتسويقها. ^{[ 111 ]}

في مارس 2009، أعلنت هيئة تنظيم الصناعة المالية (FINRA) أن مورغان ستانلي ستدفع أكثر من 7 ملايين دولار (حوالي 9.92 مليون  دولار في عام 2024 ) بسبب سوء السلوك في إدارة حسابات 90 متقاعدًا من منطقة روتشستر، نيويورك. ^{[ 112 ]} 

فرضت هيئة الخدمات المالية غرامة قدرها 1.4 مليون جنيه إسترليني على الشركة لتقصيرها في استخدام الضوابط اللازمة فيما يتعلق بتصرفات أحد المتداولين المخالفين في إحدى غرف التداول التابعة لها. واعترفت مورغان ستانلي في 18 يونيو 2008 بأن ذلك تسبب في خسارة للشركة بلغت 120 مليون دولار (ما يعادل 171 مليون دولار تقريبًا في عام 2024 ). ^{[ 113 ]} 

في أبريل 2010، أعلنت لجنة تداول السلع الآجلة أن الشركة وافقت على دفع 14  مليون دولار تتعلق بمحاولة إخفاء نشاط تداول محظور في العقود الآجلة للنفط. ^{[ 114 ]}

أقرّ غارث ر. بيترسون، أحد كبار المديرين التنفيذيين في مورغان ستانلي في الصين، بالذنب في 25 أبريل/نيسان 2012، لانتهاكه قوانين مكافحة الفساد الفيدرالية الأمريكية. واتُهم بالاستحواذ سراً على استثمارات عقارية بملايين الدولارات لنفسه ولمسؤول حكومي صيني، حيث قام هذا المسؤول بتوجيه الأعمال إلى مورغان ستانلي. ^{[ 115 ]}

وافقت مورغان ستانلي على دفع  غرامة قدرها 5 ملايين دولار لهيئة تداول السلع الآجلة ، بالإضافة إلى 1.75  مليون دولار أخرى لبورصة شيكاغو التجارية ومجلس شيكاغو للتجارة . وقد نفّذ موظفو مورغان ستانلي عمليات بيع وهمية بشكل غير قانوني في عقود آجلة لليورو دولار وسندات الخزانة. ^{[ 116 ]}

في 7 أغسطس/آب 2012، أُعلن أن مورغان ستانلي ستدفع  غرامات بقيمة 4.8 مليون دولار لتسوية فضيحة التلاعب بالأسعار، والتي قُدّرت تكلفتها على سكان نيويورك بنحو 300  مليون دولار حتى ذلك الحين. لم تُقرّ مورغان ستانلي بأي مخالفة، إلا أن وزارة العدل علّقت بأنها تأمل أن يُرسل هذا "رسالة إلى القطاع المصرفي". ^{[ 117 ]}

في قضية مورغان ستانلي ضد سكاورون ، 989 F. Supp. 2d 356 (المحكمة الجزئية الجنوبية لنيويورك، 2013)، وبتطبيق مبدأ "الموظف الخائن" في نيويورك على قضية تتعلق بشركة تابعة لصندوق تحوط تابع لمورغان ستانلي، قضت قاضية المحكمة الجزئية الأمريكية، شيرا شيندلين، بأن موظفًا في صندوق تحوط ، انخرط في تداول داخلي مخالفًا بذلك مدونة قواعد السلوك الخاصة بشركته ، والتي كانت تلزمه أيضًا بالإبلاغ عن سوء سلوكه، يجب عليه أن يرد إلى صاحب العمل كامل مبلغ 31 مليون دولار (ما يعادل 41 مليون  دولار تقريبًا في عام 2024 ) الذي دفعه له كتعويض خلال فترة خيانته. ^{[ 118 ] [ 119 ] [ 120 ] [ 121 ]} ووصفت القاضية شيندلين التداول الداخلي بأنه "أقصى درجات إساءة استخدام منصب مدير محفظة استثمارية ". ^{[ 119 ]} وكتبت القاضية أيضًا: "بالإضافة إلى تعريض مورغان ستانلي لتحقيقات حكومية وخسائر مالية مباشرة، أضر سلوك سكاورون بسمعة الشركة، وهي أحد أصولها القيّمة". ^{[ 119 ]} 

في فبراير 2014، وافقت مورغان ستانلي على دفع 1.25 مليار دولار للحكومة الأمريكية، كعقوبة لإخفاء المخاطر الكاملة المرتبطة بالأوراق المالية للرهن العقاري مع الوكالة الفيدرالية لتمويل الإسكان . ^{[ 122 ]}

في سبتمبر 2014، وافقت مورغان ستانلي على دفع 95 مليون دولار (ما يعادل 124 مليون  دولار تقريبًا في عام 2024 ) لتسوية دعوى قضائية رفعتها هيئة التقاعد لموظفي ولاية ميسيسيبي (MissPERS) ومجلس إدارة الاستثمار في ولاية فرجينيا الغربية. واتُهمت مورغان ستانلي بتضليل المستثمرين في الأوراق المالية المدعومة بالرهن العقاري. ^{[ 123 ]} 

في مايو 2015، فرضت هيئة تنظيم الصناعة المالية (FINRA) غرامة قدرها 2 مليون دولار على مورغان ستانلي (حوالي 2.58 مليون  دولار في عام 2024 ) بسبب الإبلاغ عن الفائدة القصيرة وانتهاكات القواعد لأكثر من ست سنوات. ^{[ 124 ]} 

في فبراير 2016، ستدفع مورغان ستانلي 3.2 مليار دولار (حوالي 4.09 مليار  دولار في عام 2024 ) لتسوية قضية مع السلطات الحكومية والفيدرالية بشأن قيام مورغان ستانلي بإنشاء سندات مدعومة برهون عقارية قبل الأزمة المالية لعام 2008. ^{[ 125 ]} 

في أغسطس/آب 2016، فرضت هيئة تنظيم الأوراق المالية في هونغ كونغ، لجنة الأوراق المالية والعقود الآجلة، غرامة قدرها 18.5  مليون دولار هونغ كونغ (2.4  مليون دولار أمريكي) على شركة مورغان ستانلي هونغ كونغ للأوراق المالية المحدودة، لانتهاكها مدونة قواعد السلوك في هونغ كونغ. وشملت هذه المخالفات عدم تجنب مورغان ستانلي تضارب المصالح بين التداول الأصيل والتداول بالوكالة. ^{[ 126 ]}

في ديسمبر 2016، دفعت وحدة أخرى تابعة لشركة مورغان ستانلي 7.5  مليون دولار (ما يعادل 9.58 مليون دولار تقريبًا في عام 2024 ) لتسوية انتهاكات قواعد حماية المستهلك. ^{[ 127 ]} 

في يناير 2017، غُرِّمت الشركة بمبلغ 13 مليون دولار (ما يعادل 16.3 مليون  دولار تقريبًا في عام 2024 ) بسبب المبالغة في الفواتير وانتهاك قواعد حماية أصول المستثمرين. وقد وافقت مورغان ستانلي على دفع الغرامة دون التعليق على التهم الموجهة إليها. ^{[ 127 ]} 

تم فصل دوغلاس إي. غرينبيرغ، وهو سمسار، عام 2018 بعد أن وردت تقارير تفيد بأن أربع نساء من ليك أوسويغو، أوريغون ، طلبن الحماية من الشرطة ضده على مدى 15 عامًا بتهم التحرش والتهديد والاعتداء. ^{[ 128 ] [ 129 ] [ 130 ]} ووفقًا للتقرير، كان مسؤولو مورغان ستانلي على علم بهذه الادعاءات، وكانوا على دراية بأمر اعتقالين على الأقل واستدعاء فيدرالي ضده ، لكنهم لم يتخذوا أي إجراء. ^{[ 128 ] [ 131 ]} وُصفت هذه القصة بأنها لحظة #MeToo في قطاع الخدمات المالية في بورتلاند. ^{[ 129 ]} كان يدير عشرات الملايين من الدولارات (حوالي 12.3 مليون دولار في عام 2024 )، وقد أُدرج اسمه في قائمة فوربس لأفضل مستشاري الثروة في أوريغون لعام 2018. ^{[ 128 ] [ 132 ]} 

في ديسمبر 2018، أعلنت هيئة تنظيم الصناعة المالية (FINRA) عن فرض غرامة قدرها 10 ملايين دولار (ما يعادل 12.3 مليون  دولار تقريبًا في عام 2024 ) على مورغان ستانلي لتقصيرها في الامتثال لقوانين مكافحة غسل الأموال. وقد انتهكت مورغان ستانلي قانون السرية المصرفية على مدى خمس سنوات. ^{[ 133 ]} 

في أبريل/نيسان 2019، وافقت مورغان ستانلي على دفع 150 مليون دولار (ما يعادل 181 مليون  دولار تقريبًا في عام 2024 ) لتسوية اتهامات بتضليلها صندوقين كبيرين للمعاشات التقاعدية العامة في كاليفورنيا بشأن مخاطر الأوراق المالية المدعومة بالرهن العقاري. ^{[ 134 ]} وعلق المدعي العام لولاية كاليفورنيا، خافيير بيسيرا ، قائلاً: "كذبت مورغان ستانلي بشأن مخاطر منتجاتها، وفضّلت الأرباح على مصلحة المعلمين والموظفين العموميين الذين اعتمدوا على نصائحها". ونفت مورغان ستانلي ارتكاب أي مخالفات. ^{[ 135 ]} 

في نوفمبر 2019، قامت مورغان ستانلي بفصل أو إيقاف أربعة متداولين عن العمل للاشتباه في قيامهم بتزوير قيمة الأوراق المالية . واشتبهت الشركة في  إخفاء خسائر تتراوح قيمتها بين 100 و140 مليون دولار أمريكي من خلال تزوير قيمة الأوراق المالية. ^{[ 136 ]}

دفعت مورغان ستانلي  غرامة قدرها 1.5 مليون دولار لتسوية دعاوى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية التي تزعم أنها استثمرت أموال عملائها في فئات أسهم صناديق استثمارية مشتركة أغلى ثمناً في حين كانت هناك خيارات أرخص متاحة، وذلك على الرغم من تأكيداتها للعملاء بأنها تستخدم أدوات للعثور على الخيار الأقل تكلفة. ^{[ 137 ]}

في مايو 2020، وافقت مورغان ستانلي على دفع  غرامة قدرها 5 ملايين دولار لتسوية مزاعم هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية بأن الشركة قدمت معلومات مضللة لبعض العملاء في برامج رسوم التجزئة الشاملة فيما يتعلق بخدمات تنفيذ الصفقات وتكاليف المعاملات. ^{[ 138 ]}

في يونيو/حزيران 2020، رفعت مارلين بوكر، الرئيسة السابقة لقسم التنوع في مورغان ستانلي، دعوى قضائية ضد الشركة بتهمة التمييز. ^{[ 139 ]} زعمت بوكر أنها فُصلت من عملها بسبب سعيها لإعادة هيكلة برنامج تدريب المستشارين الماليين السود في الشركة. ^{[ 140 ]} وادّعت أن ذلك سيساعد المزيد من الموظفين الجدد على النجاح، في محاولة منها لمعالجة ما اعتبرته مشكلة في التنوع، وهي قلة عدد الموظفين السود في الشركة. ^{[ 140 ]} كما زعمت في دعواها أن الموظفين السود تعرضوا للتمييز، مثل المعاملة غير المتكافئة في العمل، بالإضافة إلى الانتقام وعدم المساواة في الأجور. ^{[ 141 ]}

في سبتمبر 2022، أعلنت هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية عن توجيه اتهامات ضد مورغان ستانلي نتيجة إخفاقات الشركة الجسيمة، على مدى خمس سنوات، في حماية المعلومات الشخصية لحوالي 15 مليون عميل. وقد وافقت مورغان ستانلي على دفع غرامة قدرها 35 مليون دولار لتسوية اتهامات هيئة الأوراق المالية والبورصات. ^{[ 142 ]}

في نوفمبر 2023، أعلن المدعي العام لولاية كونيتيكت، ويليام تونغ، عن تسوية بقيمة 6.5 مليون دولار مع مورغان ستانلي لتسريبها معلومات شخصية لعملائها بسبب ممارسات أمنية مهملة. ^{[ 143 ]}

في يناير 2024، وافقت مورغان ستانلي على دفع 249 مليون دولار لتسوية تحقيق جنائي وتحقيق ذي صلة أجرته هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية بشأن الكشف غير المصرح به عن صفقات كبيرة للمستثمرين، من قبل مشرف البنك على هذه الصفقات وموظف آخر. ^{[ 144 ]}

في فبراير 2025، انتقدت مجموعة من 17 مدعيًا عامًا في ولايات أمريكية شركة مورغان ستانلي لتقديمها معلومات غير سليمة أو غير كافية بشأن استثماراتها في الصين. ^{[ 145 ]} وأشار المشرعون إلى أن الشركة، إلى جانب العديد من كبار مديري الأصول الأمريكيين الآخرين، قللت من شأن المخاطر المرتبطة بالصين نظرًا لوضعها كـ"خصم أجنبي مصنف" ونيتها غزو تايوان. ^{[ 146 ]}

في عام 2025، أعلن مكتب المدعي العام الهولندي أنه "يفرض غرامات إجمالية قدرها 101 مليون يورو على شركتين تابعتين لمورغان ستانلي (MS) في لندن وأمستردام بتهمة التهرب من ضريبة اقتطاع الأرباح (ضريبة الأرباح)". ^{[ 147 ] [ 148 ]}